Проект "НИТИ" Нити Центральной Азии
БҰҰ-ның «Дүниежүзілік инвестиция 2023» баяндамасында атап өтілгендей, дамыған елдер ішкі саяси тұрақтылық контекстінде тікелей шетелдік инвестицияларды байыпты қарастыра бастады.
-
Сауда және даму жөніндегі БҰҰ конференциясыДүниежүзілік инвестициялық есеп 2023ТШИ скринингін арттыру үрдісі жалғасуда. Ұлттық қауіпсіздік мақсатында инвестициялық сараптама жүргізетін елдердің саны 37-ге дейін өсті. ТШИ-ға әсер ететін ұлттық қауіпсіздік ережелерін енгізу немесе қатайту инвестиция үшін қолайлы емес шаралардың жартысына жуығын құрады. Бұл шаралардың көпшілігін дамыған елдер енгізген. Тұтастай алғанда, ТШИ скринингтік режимдері бар елдер 2022 жылы жалпы ТШИ қорының 68%-ын құрады. Нормативтік немесе саяси мәселелерге байланысты кері қайтарылған M&A мәмілелерінің саны үштен біріне өсті.
Алдыңғы бөлімде біз Армения, Беларусь, Қазақстан, Қырғызстан және Ресей кіретін ЕАЭО-ның барлық елдері қазір жоба авторлары айтқандай «импортты алмастырумен» айналысып жатқанын атап өттік.
-
Ия Малкина (ЕЭК)— ЕАЭО мемлекеттері экономикасының тұрақтылығын арттыру бойынша қандай шаралар кешені бар?
— Біріншіден, кедендік, кедендік-тарифтік және тарифтік емес реттеу, қорғау шаралары. Бұл блок импорттық кедендік баждардың мөлшерлемелерін төмендету және маңызды импортқа тарифтік жеңілдіктер беру, сондай-ақ ішкі нарықтың тұтастығын сақтау үшін экспортқа қатысты тарифтік емес реттеудің бірыңғай шаралары және кедендік әкелу баждарының ставкаларын қысқарту сияқты мәселелерді қамтиды. кедендік операцияларды жүргізу және оларды жеңілдету.
Екіншіден, ішкі нарық және кооперация. Мысалы, жаңа жеткізу тізбегін қалыптастыру, азаматтардың одақ аясында кедергісіз қозғалысына жағдай жасау, өзара инвестицияны ынталандыру, дәрілік заттар мен медициналық бұйымдарды тіркеу тәртібін оңтайландыру және т.б.
Үшінші бағыт қаржы және валюта нарықтарына қатысты: өзара саудада ұлттық валюталарды пайдалануды кеңейту, қаржылық хабарламаларды берудің ұлттық жүйелерінің өзара іс-қимылы, Еуразиялық қайта сақтандыру компаниясын – шетел валютасына қолжетімділікті жеңілдетуге арналған қаржы институтын құру. нарықтар.
Мәселелердің осы үш блогы, біздің ойымызша, өзара сауданың айтарлықтай өсуін қамтамасыз етуі тиіс.
Ал, ең соңында, төртінші бағыт – үшінші елдермен және интеграциялық бірлестіктермен халықаралық экономикалық ынтымақтастық.
Жаңа қаржыландыру форматы 2024 жылы іске қосылады деп жоспарлануда және одан әрі ұзарту мүмкіндігімен 5 жылға жарамды болады. Ресей Сыртқы істер министрі Сергей Лавров ЕАЭО елдері экономикасының тұрақтылығын арттырудағы басты міндеттердің бірін көретінін тікелей мәлімдеді.
Мәселені шешу үшін үкімет бастапқыда жоспарланғаннан көп мемлекет қаражатын жұмылдырды. Бұл күтпеген проблемалар (және соның нәтижесінде мемлекеттік қарыздың өсуі) жеке және тікелей шетелдік инвестицияларды (ТШИ) тартудың маңыздылығын атап өтті. Өзбек үкіметі барлық деңгейде инвесторлар үшін барынша қолайлы жағдай жасауды басты міндет етіп қойды, Өзбекстанды жаңа инвестиция салу үшін перспективалы орын ретінде атап өтті және елді Ресей мен санкцияланған басқа елдерден бизнесті көшіру үшін ең жақсы орын ретінде алға тартты.
2022 жылы Өзбекстан үкіметі IT секторындағы шетелдік инвесторлар үшін қосымша салық жеңілдіктерін және оңайлатылған ұзарту немесе тұруға рұқсат алу опциялары бар үш жылдық жұмыс рұқсатын енгізді.
Сол жылы Дүниежүзілік банк «2022-2026 жылдарға арналған Жаңа Өзбекстанды дамыту стратегиясы» үкіметтік құжатының қабылдануына жауап ретінде Өзбекстан үшін «Өзбекстанға арналған жол картасымен тікелей шетелдік инвестициялар бойынша ұлттық стратегия бойынша ұсыныстар» дайындалды.
-
Дүниежүзілік банкӨзбекстанға арналған жол картасымен тікелей шетелдік инвестициялардың ұлттық стратегиясы бойынша ұсыныстарОң динамикаға қарамастан, Өзбекстанға ТШИ тарту көрсеткіштері жалпы даму көрсеткіштері бойынша Өзбекстанға ұқсас ЕКА аймағы елдерінің және әлемнің басқа елдерінің көрсеткіштерінен әлі де артта қалып отыр. Атап айтқанда, Өзбекстан ТШИ-ның шектеулі салалық құрылымымен сипатталады, ол негізінен табиғи ресурстарды өндірумен және экспорттаумен байланысты салалармен, ғылымды қажет ететін салаларға инвестициялардың шағын көлемімен және ТШИ көздерінің шектеулі санымен сипатталады. Соңғы жылдары Өзбекстан экономикасына инвестиция көлемі артып келеді, ол қазіргі таңда елге ТШИ көлемі бойынша көшбасшы болып табылады. Бұрын бұл орынды Ресей иеленді, оның үлесі 2009 жылы ТШИ жалпы санының 60%-дан астамын құрады. Дегенмен, даму деңгейі ұқсас елдермен салыстырғанда, Өзбекстан экономикасы жан басына шаққандағы кірісі жоғары дамыған елдерден салыстырмалы түрде аз ТШИ тартады, бұл инновациялар мен әлемдік құн тізбегіне қосылу тұрғысынан ең үлкен пайда әкеледі. Оның үстіне, Ресей мен Украина арасындағы қақтығыс бір елге шамадан тыс назар аударудың пайда болуына жол бермеу үшін ТШИ көздерін әртараптандырудың маңыздылығын айқын көрсетті.
Өзгерістердің триггерлері:
— Украинадағы қарулы қақтығыс;
— азық-түлік пен энергияның жоғары бағасы (қарулы қақтығыстың салдары ретінде);
— Көптеген елдер (тіпті дамыған елдер) үшін инвестициялаудың экономикалық тәуекелдері;
Шындығында, көптеген инвестициялық донор елдер кез келген қаржылық әрекет елеулі тәуекелдерді тудыратын қауіпті жағдайда қалады. Дамыған елдерге тікелей шетелдік инвестиция ағыны 37%-ға қысқарып, 378 млрд долларды құрады.
Орталық Азия аймағы Еуропадан (халықаралық жағдайдың шиеленісуі кезеңінде ресурстарға сенімді қол жеткізуді қалайтын) және Ресей Федерациясынан (халықаралық сауда үшін қолайлы жағдай жасау) инвестицияларды (тікелей және жасырын түрде) алды. яғни жеңетін жағдайға тап болды.
Бұл тенденция (халықаралық жағдайдың күрт нашарлауына байланысты пайда болған) Өзбекстан Еуропалық қайта құру және даму банкінен (ЕҚДБ) қаржыландырудың жетекші* алушысы болған өткен жылдардағы үрдіспен сәйкес келетінін атап өткен жөн. ) 2021 жылдан бастап. 2022 жыл Өзбекстан Республикасындағы осы институтты дамытуға инвестиция салу бойынша рекордтық жыл болды.
* Орталық Азияда.
— Ресей – 20,3%;
— Қытай – 16,4%;
— Түркия – 10,1%;
— Германия – 6%;
— Сауд Арабиясы – 6%;
– АҚШ – 3,8%.
Ресейдің ТМД елдеріндегі тікелей инвестициясының үлесі 2022 жылы 79,2% құрады. 2022 жылы Ресей азаматтары Өзбекстанда 967 кәсіпорын құрды – бұл Өзбекстан Республикасында компаниялары шетелдік инвестицияның қатысуымен кәсіпорындар құрған елдер арасындағы ең жоғары көрсеткіш. Барлығы 2023 жылғы 1 қаңтардағы жағдай бойынша республикада ресейлік кәсіпкерлік субъектілерінің қатысуымен 3156 кәсіпорын (тіркелгендердің жалпы санынан 20%) жұмыс істейді.
Еуразиялық даму банкінің (ЕАДБ) 2022 жылға арналған «Өзара инвестициялар мониторингі» есебіне сәйкес, 2016 жылдан бері Өзбекстан Республикасына ресейлік инвестицияның көлемі 2,1 есе өсті.
ТШАДЕ елдерде жарияланған жаңа жобалардың саны да 15%-ға өсті. Олардың құны үш есе өсіп, 31 миллиард долларға жетті. Жобалар негізінен өндіруші салаларда шоғырланған.
Бұл туралы алдыңғы бөлімде егжей-тегжейлі жазған болатынбыз. Қазақстан Ұлттық Банкі өзінің аналитикалық жазбасында инвестициялық тартымдылықты бағалау кезінде қайта инвестицияланған кірісті есепке алудың мағынасы жоқ екенін көрсетеді.
-
Әлихан СмаиловҚазақстан Республикасының Премьер-МинистріБірқатар шетелдік кәсіпорындарды Қазақстанға көшіру жұмыстары аясында бүгінде 35 ірі шетелдік компания елге көшті. Қабылданған шаралардың арқасында 2022 жылы 28 миллиард доллар көлемінде 10 жылдық рекордтық тікелей шетелдік инвестиция тартылды.
-
ҚР ҰЛТТЫҚ БАНКІТарихта Қазақстан жиынтық мәнде де, тартымдылық аймақтары мен экономикалық секторлар бойынша да ТШИ-ның жалпы ағынына ерекше назар аударды. Дегенмен, жалпы ТШИ ағындары туралы деректер инвестициялық ағындардың нақты бейнесін түсіну үшін жеткіліксіз, өйткені мұндай статистиканың әдістемесінің өзіндік ерекшеліктері бар. Халықаралық тәжірибеде ТШИ таза (немесе таза) ағынының көрсеткішіне көбірек көңіл бөлу әдетке айналған. Себебі, бұл көрсеткіш кіріс ағындарымен қатар шығыстарды да есепке алады, бұл ТШИ ағындары жағдайын объективті бағалауға мүмкіндік береді.
— «Қазақстандық тікелей инвесторлардың тікелей шетелдік инвестициялар кәсіпорындарының капиталына қатысуы»,
— «Қазақстандық кәсіпорындардың шетелдік туыстас кәсіпорындарға қойылатын талаптары»,
— «Тікелей шетелдік инвесторлардың қазақстандық тікелей инвестициялау кәсіпорындарының капиталына қатысуы»,
— «Қазақстандық тікелей инвестициялау кәсіпорындарының шетелдік тікелей инвесторларға қойылатын талаптары (кері инвестиция).
Бұл пайданың бір бөлігін инвестор Қазақстанға қалдырды. Дегенмен, бұл толыққанды инвестиция емес.
Қазақстандағы инвестициялық ахуалдың болашағы белгісіз деп бағаланады: бұған Ресей арқылы мұнай экспортына қатысты тәуекел ықпал етеді (бұрынғы материалдарда айтқанымыздай, Қазақстан мұнайының басым бөлігі Ресеймен ортақ құбыр арқылы басқа елдерге тасымалданады), инфляциялық қысым, басқалармен қатар, Ресейден жеткізілім тізбегіндегі үзілістерге байланысты баға қысымынан және ресейліктердің Қазақстанға келуіне байланысты жалға берілетін тұрғын үй бағасының өсуінен туындады. Сондай-ақ соғыс басталғалы теңге шамамен 13 пайызға құнсызданды.
Kazenergy жариялаған IHS Markit деректері бойынша Қазақстан IHS Markit PEPS рейтингінде 119 елдің арасында 52-ші орынға ие болды, бұл негізінен салықтық (фискалдық) ортаның төмендігінің арқасында. Қазақстанның фискалдық жүйесі тау-кен өнеркәсібіндегі инвесторларға салыстырмалы түрде төмен кіріс береді. Жалпы салық мөлшерлемесі мұнай бағасы барреліне 30 доллар үшін 18%-дан барреліне 100 доллар мұнай бағасы үшін 54%-ға дейін ауытқиды. Бұған экспорттық баж салығы кіреді (мұнай бағасы барреліне 25 доллардан төмен болған кезде ол нөлге тең). ЕАЭО-ға экспорт экспорттық баж салығынан босатылған.
ҚР Сыртқы істер министрінің орынбасары Алмас Айдаровтың (2023 жылғы тамызда қызметінен босатылған) айтуынша, Қазақстан үкіметі 401 компанияны көшіруге мүдделі.
-
Алмас АйдаровСыртқы істер министрінің орынбасарыШақырулар жіберілді. Біздің елшілер бас компаниялармен кездеседі. Бүгінгі күні бізге 67 кәсіпорын оң жауап берді, олар бойынша жұмыстар жүргізілуде, 25 кәсіпорынды көшіру жұмыстары аяқталды.
- Weir Minerals (Ұлыбритания) – сорғы жабдықтары, гидроциклондар, ысырма клапандары өндірісін іске қосу;
- Ural Motorcycles (РФ) – үшінші елдерге экспорттау үшін ауыр жүкті мотоциклдер өндірісін іске қосу;
- Emerson (АҚШ) – қысым датчиктерінің өндірісін іске қосу, Rival (RF) — автомобильдерге арналған аксессуарлар өндірісін іске қосу;
- ООО «Уральский пружинный завод» (РФ) – көктемгі өндірістің ашылуы;
- Marubeni (Жапония) – аймақтық кеңсені Қазақстан Республикасына көшіру (сауда компаниясы);
- Transco (Чехия) – көлік-логистикалық компанияның аймақтық кеңсесін көшіру;
- InDriver (РФ) – облыстық кеңсені көшіру және мамандар тобын Қазақстан Республикасына көшіру;
- CRCC (ҚХР) – аймақтық кеңсені Ресей Федерациясынан Қазақстан Республикасына көшіру (құрылыс компаниясы);
- Great Wall Motors (ҚХР) – автомобиль өндірісі;
- Knauf (Германия) – гипсокартон өндірісін жолға қою;
- ООО «Завод ЛСТК» (РФ) – жеңіл болаттан жасалған жұқа қабырғалы конструкциялар өндірісін құру;
- Группа компаний ПКВ (Литва) – сұйық кристалды теледидарлар шығаруды жолға қою;
- Koppert (Нидерланды) – аймақтық кеңсені көшіру және мамандар тобын Қазақстан Республикасына көшіру (тыңайтқыштар өндірісін құру);
- OZON (РФ) – Астана қаласында логистикалық парк салу;
- R-Vent Medical (Түркия) – вентиляторлар үшін тыныс алу контурларының өндірісін құру;
- United Concrete Canvas (Ұлыбритания) – аймақтық кеңсені Қазақстан Республикасына беру (бетонды кенептер шығару);
- АО «Автоваз» (РФ) – Lada Granta және Lada Vesta үлгілерін құрастыру өндірісін іске қосу;
- Youngsan (Оңтүстік Корея) – Astana Motors-пен бірге автокомпоненттер өндірісі;
- Clariant (Швейцария) – аймақтық кеңсені Қазақстан Республикасына көшіру (химиялық өндіріс);
- Alstom (Франция) – Қазақстан Республикасының аймақтарында қызмет көрсету орталықтарын құру (жылжымалы құрамға арналған электровоздар мен жабдықтарды өндіру);
- Reimann (Германия) – тіркемелі ауылшаруашылық техникасының өндірісі.
Содан кейін компания басшысы «Полиметалл» «мейірімді» юрисдикцияда қайта тіркелетінін айтты. Ресейде тіркелген «Полиметалл» бас компаниясы санкцияға ұшырады, бірақ қазір Қазақстандағы бөлімшесінен жұмысын жалғастыруда.
Санкциялардан зардап шекпеу үшін компаниялар Қазақстанға (соның ішінде аймақтық өкілдіктерін ауыстыру) және Орталық Азияның басқа елдеріне көшуде.
Бұл компаниялардың 44,94 пайызы ресейліктер. Бір жарым жыл ішінде ресейлік қатысатын компаниялардың саны 7929-дан (жалпы санның 31,46%) 18618-ге дейін өсті.
Бұл негізінен шағын компаниялар – 98,63%.
Қазақстанның Сыртқы істер министрлігі шағын компаниялардың қоныс аударуына қарамастан, Қазақстандағы ресейлік ТШИ санының азайғанын атап өтті.
Аймақтағы ең белсенді күрес батыс компанияларының инвестициясы үшін жүріп жатыр. Қазақстан Өзбекстанмен бәсекеге түседі.
2022-2023 жылдары Орталық Азия өңірі аймақтағы кейбір елдердің Ресей Федерациясының бизнес-элитасы санкциялық қысымнан құтылу үшін пайдаланатын қатаң құрылымға енгізілген жағдайға тап болды.
Бұл құрылым ішінара саналы түрде, жоғарыдан, ЕАЭО кеден заңнамасы бойынша жұмыс шеңберінде қалыптасты. Ол ішінара Ресей Федерациясының бизнес-элиталарының қажеттіліктерін қанағаттандыру қажеттілігі нәтижесінде қалыптасты, олар санкциялармен проблемаларды шешу жолдарын іздей бастады және Орталық Азия республикаларының кейбір бизнес элиталарынан қолдау тапты.
Инвестициялардың жасырын қозғалысының нысаны (тікелей есепке алынбайтын) компаниялар мен олардың өндірістік қуаттарын Ресей Федерациясынан Орталық Азияның санкциясыз ірі елдеріне жылжыту болды (біз тек ресейлік компаниялар туралы ғана емес, сонымен қатар еуропалық және азиялық аймақтардағы компаниялар). Бұл процесс әлі де тұрақты бизнес схемаларының қалыптасуына әкелген жоқ, өйткені Кез келген сәтте қоныс аударған компаниялар бұл жолы Орталық Азия елдеріне қарсы тағы бір санкция толқынына ұшырауы мүмкін.